Funchal to ważny port handlowy i rybacki a także uzdrowisko klimatyczne. Znajduje się tam międzynarodowy port lotniczy, położony nad samym brzegiem oceanu.
Nazwa miasta pochodzi od kopru (po portugalsku funcho), który w znaczniej ilości rośnie na wyspie.
Miasto zostało założone w 1421 r. przez odkrywcę Madery, João Gonçalves Zarco; w 1508 r. król Manuel I Szczęśliwy nadał osadzie prawa miejskie. W kościele NMP w Monte na przedmieściach Funchal (Nossa Senhora do Monte) został pochowany ostatni cesarz Austrii, Karol I Habsburg, który ostatnie miesiące swego życia spędził na wygnaniu w Monte. W Funchal znajduje się również willa Quinta Bettencourt, gdzie spędził zimę z 1930 na 1931 r. Marszałek J. Piłsudski. Spotkamy też popiersie twórcy skautingu, Roberta Baden-Powella.
Na Monte można wjechać specjalną kolejką gondolową, a zjechać wiklinowymi sankami - toboganami, które są atrakcją turystyczną, a jazdę nimi opisywał nawet E. Hemingway… Istnieją dwie trasy: krótsza i dłuższa – obie jednak niebezpieczne, zważywszy, że wąskie uliczki, którymi się pędzi z niewiarygodną prędkością, są także używane przez samochody. Panowie „kierowcy” są ubrani na biało, mają kapelusze, a do hamowania służą im specjalne, skórzane buty podbite gumą.
Trasę na i z Monte można oczywiście przebyć na piechotę. :)
